陈胜：从汇丰收购硅谷银行事件看英国的存款保险制度

英国的存款保险制度经历了多次变革。19世纪70年代英国银行业出现危机，英格兰银行组织建立了基金向问题银行提供资金援助。此后英国国会通过了《1979年银行法》（Banking Act1979），建立存款保险计划Deposit Protection Scheme（DPS）。1997年10月英国成立了金融服务局Financial Services Authority（FSA）对整个金融体系进行监管，英格兰银行对于银行业金融机构的监管职能一并划入金融服务局。《2000年金融服务与市场法》Financial Services and Markets Act 2000（FSMA）规定，金融服务局设立“金融服务赔偿计划”Financial Services Compensation Scheme（FSCS），负责对金融服务接受者进行统一赔付，该计划由金融服务补偿计划有限责任公司（Financial Service Compensation Scheme Limited）负责实施。2007年北岩银行挤兑事件再次推动了金融监管变革：一方面是金融监管体制调整，2013年隶属于英格兰银行的审慎监管局Prudential Regulation Authority（PRA）及独立的金融行为监管局Financial Conduct Authority（FCA）取代了原金融服务局。审慎监管局系主体监管，监管主体包括银行、建房互助协会、信用合作社、保险公司和投资公司。金融行为监管局主要负责行为监管及金融服务公司监管。金融服务补偿计划则根据保障对象属于审慎监管局或是行为监管局，被其分别监管。二是《2009年银行法》金融服务补偿计划进一步提升了存款保障限额，增强了对金融消费者的保护。三是银行破产法律框架的完善，针对危机银行《2009年银行法》建立了特别解决机制。

机构职能：英国的FSCS作为一个独立运营的机构，其具体的职能都规定在FSMA 2000,PRA Rulebook及FCA（Financial Conduct Authority）的工作手册当中。例如在FCA的工作手册COMP 2.2 FSCS职责中规定，FSCS的职责包括：1. 管理补偿计划：FSCS必须根据FCA手册中的规则和法律规定的任何其他规则来管理补偿计划，以确保补偿计划的管理方式在程序上是公平的。2. 支付索赔：FSCS可以在相关人无法或可能无法按照FCA手册满足对其提出的索赔时，向符合条件的索赔人支付赔偿金和对参与公司征收费用。3. 为索赔人和潜在索赔人提供补偿计划运作信息：FSCS必须为索赔任何潜在索赔人发布有关补偿计划运作的信息。4. 协助索赔人：如果FSCS确定相关人提起或继续破产程序，FSCS可以同意支付合理的费用帮助相关人。5. 发布履行职能的年度报告：FSCS必须制定并发布关于履行职能的年度报告。6. 以最有效和经济的方式使用财务资源：FSCS必须考虑到以最有效和最经济的方式使用其资源的需求，以根据FCA手册的要求履行其职能。7. 公布违约：FSCS必须采取适当的措施，以确保在相关人违约后，潜在的索赔人能够尽快了解他们如何提出索赔。8. 处理投诉：如果FCA发现公司存在需要FSCS干预的问题，FCA将通知FSCS。

保障范围：英国存款保险覆盖的金融机构包括银行业金融机构、建房互助协会、信用社。其中，建房互助协会是英国及英联邦国家特有的，由成员作为互助组织拥有的金融机构。主要业务包括储蓄、住房信贷，有些也提供借记卡、信用卡和个人贷款业务。建房互助协会和英国其他银行一样受政府金融机构的监管和规范。它和银行一起进行住房贷款和储蓄业务竞争。由于其也包含储蓄业务，所以也是英国FSCS计划覆盖范围。

赔偿金额：在PRA授权的英国机构中，银行、建房互助协会和信用合作社（包括北爱尔兰）持有的客户存款受FSCS保护，最高可达85,000英镑。其中包括：活期账户、储蓄账户、现金ISA（个人存款账户）或储蓄债券中的合格存款。每个账户的存款金额最高可以获得85,000英镑的保险赔偿（包括本金和利息）。PRA 授权认证的公司可能同时拥有多个银行和建房互助协会品牌。但是，在同一牌照下，不同品牌所有账户最多只能获得85,000英镑的保护。对于被归类为临时高额余额的某些类型的存款，例如私人财产销售所得款项，将在85,000英镑限额以上提供长达6个月的临时存款保护，保护金额最高可达100万英镑。

保险资金来源和运营成本：FSCS的资金主要来自公司向FSCS缴纳的保费。FSCS的成本由公司的补偿金和管理费用组成。

根据PRA Rulebook第33.2条，FSCS可随时向审慎监管局和金融行为监管局许可的金融机构征收保费，保费包括补偿费用保费和管理费用保费以及剩余费用保费，管理费用保费又分为基本费用保费及特定费用保费。

补偿费用保费是FSCS为支付存款保障计划赔偿费用而向存款保障计划成员征收的费用。每个财政年度FSCS至少向存款保险计划成员征收一次补偿费用保费，如FSCS财务能力降至目标水平的2/3之下，则FSCS必须定期征收补偿费用保费。

根据PRA Rulebook第35条，管理费用保费被收取后仅用于支付存款保障计划的管理费用。第36条，剩余费用保费也仅用作支付后续可能产生的费用。剩余费用征费必须基于相应DGS成员产生的承保存款金额（不包括临时高额余额）。

根据PRA Rulebook第45.3条，如果存款保险计划成员未能履行其支付义务，则FSCS会收取250英镑管理费用及逾期支付利息，年利率比官方银行利率高5%。此外，根据PRA Rulebook第32条，如无法筹集补偿成本保费，FSCS可以介入强制性供款以履行存款保险计划责任。

存款保险费率：英国存款保险征收的补偿费用保费是基于承保存款的金额和FSCS对相应存款保险计划成员所承担风险进行评估。根据PRA Rulebook第33.4条，FSCS每年可以向存款保险计划成员征收的补偿费用的最高金额不得超过所有成员的承保存款总额（不包括临时高额余额）的0.5%。在特殊情况下，经PRA事先同意，FSCS可以征收更高的费用。

风险处置：关于硅谷银行英国分行收购事件，值得一提的是它的风险处置过程，即最终由HSBC在短时间内快速收购，稳定了储户和市场的信心。英国目前是由行政主导的银行破产体系。在北岩银行（Northern Rock）破产之后，英国原有的将公司破产制度用于银行体系带来的隐患暴露了出来，因此英国国会于2008年通过了处置银行破产的临时法律，之后又赋予了其永久的法律地位，即现在的2009年银行法。该法案引入了特殊处置程序、银行破产程序和银行管理程序。特殊处置程序是要适用于监管性的破产，此时银行仍然有能力支付到期债务，属于监管机构对于银行进行的早期干预，避免进一步的造成公共资金的损失。PRA决定是否对银行启动特殊处置程序，英格兰银行则具有“处置选择权”，即决定是否将银行部分或全部资产转移给私人买家、建立过桥银行（英格兰银行独家控股的银行）和采取临时国有化措施。北岩银行和硅谷银行的收购是都在特殊处置程序阶段完成。北岩银行于2008年2月18日被宣布暂时国有化，又于2011年11月18日被维珍金融（Virgin Money）以7.4亿英镑（约合12亿美元）收购。硅谷银行这次被汇丰银行以1英镑的象征性收购，也是在英格兰银行和财政部协商下促成的。

美国硅谷银行的倒闭，为世界各国的监管机构和金融同业都敲响了警钟，挤兑带来的多米诺骨牌效应不容小觑。各国的存款保险制度，如果能够在这时候经受住考验，给储户增加信心，便可在一定程度上防止危机的蔓延，将其控制在一定的范围内化解。这其实也是2008年金融危机之后，各国金融监管机构认识到的解决风险扩散到其他市场和领域的方法。此外，对于风险处置，由资金较为雄厚的金融机构收购处于危机的银行，可以快速稳定市场和储户的信心，也能够一定程度上防止挤兑风险的发生。英国的存款保险制度和风险处置程序都较为成熟，这也是硅谷银行事件在英国能够快速化解的原因之一。